انویدیا با استفاده از سود کلان ناشی از تقاضای بی سابقه برای پردازنده های گرافیکی، به یکی از فعال ترین حامیان اکوسیستم استارتاپی تبدیل شده است و بررسی برترین سرمایه گذاری های هوش مصنوعی ان ویدیا نشان می دهد که این غول تکنولوژی چگونه با حمایت از پیشگامانی چون OpenAI و Anthropic، در حال تثبیت جایگاه خود در آینده صنعت نرم افزار و سخت افزار است.
هیچ شرکتی به اندازه انویدیا (Nvidia) از انقلاب هوش مصنوعی سود نبرده. از زمان معرفی ChatGPT در بیش از سه سال پیش و راه اندازی سرویس های رقیب هوش مصنوعی مولد، درآمد، سودآوری و ذخایر نقدی این شرکت به شدت افزایش پیدا کرده. در این مطلب، به بررسی برترین سرمایه گذاری های هوش مصنوعی ان ویدیا می پردازیم. ارزش سهامش هم اون قدر بالا رفته که حالا به یه شرکت با ارزش بازار 4.6 تریلیون دلاری تبدیل شده.
این تولیدکننده پیشرو پردازنده های گرافیکی (GPU) در جهان، از ثروت روزافزونش برای افزایش چشمگیر سرمایه گذاری در استارتاپ ها، به خصوص در حوزه هوش مصنوعی، استفاده کرده.
طبق داده های PitchBook، انویدیا در حدود 67 قرارداد سرمایه گذاری خطرپذیر در سال 1403 و 1404 شرکت کرده که از 54 قراردادی که در کل سال 1402 انجام داده بود، بیشتره. یادتون باشه که این سرمایه گذاری ها شامل مواردی که توسط صندوق رسمی سرمایه گذاری خطرپذیر شرکت یعنی NVentures انجام شده، نمی شه؛ صندوقی که خودش هم در این دوره سرعت سرمایه گذاریش رو خیلی بالا برده. (PitchBook می گه NVentures امسال در 30 قرارداد شرکت داشته، در حالی که در سال 1401 فقط یک قرارداد داشت.)
هدف انویدیا از انجام برترین سرمایه گذاری های هوش مصنوعی ان ویدیا، گسترش اکوسیستم هوش مصنوعی از طریق حمایت از استارتاپ هایی هست که اون ها رو «تغییردهنده بازی و بازارساز» می دونه.
در ادامه، نگاهی دقیق تر به برترین سرمایه گذاری های هوش مصنوعی ان ویدیا خواهیم داشت؛ لیستی از استارتاپ هایی که از سال 1401 به بعد، دورهای سرمایه گذاری بالای 100 میلیون دلار داشتن و انویدیا هم توشون مشارکت کرده. این لیست از بیشترین به کمترین مبلغِ جمع آوری شده مرتب شده است.
این لیست کامل تر، به خوبی نشان می دهد که برترین سرمایه گذاری های هوش مصنوعی ان ویدیا چگونه فراتر از تامین قطعات، نفوذ این شرکت را در صنعت تکنولوژی گسترش داده اند.
برترین سرمایه گذاری های هوش مصنوعی ان ویدیا؛ دورهای میلیاردی
OpenAI: انویدیا برای اولین بار در مهر 1403 از سازنده ChatGPT حمایت کرد و طبق گزارش ها، چکی 100 میلیون دلاری به عنوان بخشی از یک دور عظیم 6.6 میلیارد دلاری نوشت که ارزش این شرکت رو به 157 میلیارد دلار رسوند. سرمایه گذاری این غول تراشه ساز در مقایسه با سایر حامیان OpenAI مثل Thrive که طبق گزارش نیویورک تایمز 1.3 میلیارد دلار سرمایه گذاری کرده بود، ناچیز به نظر می رسید.
در حالی که داده های PitchBook نشون می ده انویدیا در دور تامین مالی 40 میلیارد دلاری OpenAI که در اسفند 1402 بسته شد شرکت نکرده، اما این شرکت در شهریور اعلام کرد که در طول زمان تا سقف 100 میلیارد دلار در OpenAI سرمایه گذاری می کنه که در قالب یک مشارکت استراتژیک برای استقرار زیرساخت های عظیم هوش مصنوعی طراحی شده. انویدیا بعدا در گزارش های فصلی خودش فاش کرد که ممکنه این کار رو تا آخر ادامه نده و گفت: «هیچ تضمینی نیست که سرمایه گذاری طبق شرایط پیش بینی شده یا اصلا انجام بشه.»
Anthropic: در آبان 1404، انویدیا اولین سرمایه گذاری مستقیمش رو در این آزمایشگاه هوش مصنوعی انجام داد و تا 10 میلیارد دلار به عنوان بخشی از یک دور استراتژیک متعهد شد که شامل یک چک 5 میلیارد دلاری از طرف مایکروسافت هم بود. در یک توافق هزینه «چرخشی»، Anthropic متعهد شد 30 میلیارد دلار برای ظرفیت پردازشی مایکروسافت آژور هزینه کنه و همچنین سیستم های آینده Grace Blackwell و Vera Rubin انویدیا رو خریداری کنه.
Cursor: در آبان ماه، انویدیا اولین سرمایه گذاری استراتژیک خودش رو در این دستیار کدنویسی مبتنی بر هوش مصنوعی انجام داد و در یک دور عظیم 2.3 میلیارد دلاری (Series D) به رهبری Accel و Coatue شرکت کرد. این قرارداد ارزش Cursor رو به 29.3 میلیارد دلار رسوند که نسبت به ابتدای سال تقریبا 15 برابر شده. با وجود اینکه انویدیا مدت ها مشتری سازمانی این شرکت بود، این دور سرمایه گذاری ورود رسمی اون رو به عنوان یک سهامدار در کنار گوگل رقم زد.
xAI: در سال 1403، OpenAI سعی کرد سرمایه گذارانش رو متقاعد کنه که روی رقباش سرمایه گذاری نکنن. اما با این حال، انویدیا آذر ماه گذشته در دور 6 میلیارد دلاری شرکت xAI متعلق به ایلان ماسک شرکت کرد. بلومبرگ گزارش داد که انویدیا همچنین تا سقف 2 میلیارد دلار در بخش سهامِ دور تامین مالی 20 میلیارد دلاری برنامه ریزی شده xAI سرمایه گذاری خواهد کرد؛ قراردادی که برای کمک به xAI جهت خرید تجهیزات بیشترِ انویدیا طراحی شده.
Mistral AI: انویدیا برای سومین بار در Mistral سرمایه گذاری کرد؛ زمانی که این توسعه دهنده مدل های زبانی بزرگ (LLM) مستقر در فرانسه، در شهریور ماه 1.7 میلیارد یورو (حدود 2 میلیارد دلار) در دور Series C جذب کرد که ارزش شرکت رو به 11.7 میلیارد یورو (13.5 میلیارد دلار) رسوند.
Reflection AI: در مهر ماه، انویدیا یکی از مهم ترین سرمایه گذاران Reflection AI بود و در یک دور تامین مالی 2 میلیارد دلاری مشارکت کرد که ارزش این استارتاپ یک ساله رو به 8 میلیارد دلار رسوند. Reflection AI خودش رو به عنوان رقیب آمریکایی شرکت چینی DeepSeek معرفی می کنه که مدل زبانی بزرگِ متن بازش، جایگزین ارزان تری برای مدل های بسته شرکت هایی مثل OpenAI و Anthropic به حساب می آید.
Thinking Machines Lab: انویدیا در میان لیست طولانی سرمایه گذارانی بود که از دور جذب سرمایه 2 میلیارد دلاری (Seed) شرکت Thinking Machines Lab حمایت کردن؛ شرکتی که توسط میرا موراتی، مدیر فناوری سابق OpenAI تاسیس شده. این تامین مالی که رسما در تیر ماه اعلام شد، ارزش این استارتاپ جدید هوش مصنوعی رو 12 میلیارد دلار تعیین کرد.
Inflection: یکی از اولین سرمایه گذاری های مهم انویدیا در هوش مصنوعی, نتیجه غیرمعمولی (ولی حالا رایج) داشت و جزو برترین سرمایه گذاری های هوش مصنوعی ان ویدیا به شمار می رفت. در خرداد 1402، انویدیا یکی از سرمایه گذاران اصلی در دور 1.3 میلیارد دلاری Inflection بود، شرکتی که توسط مصطفی سلیمان، موسس مشهور DeepMind، هم بنیان گذاری شده بود. کمتر از یک سال بعد، مایکروسافت موسسان Inflection رو استخدام کرد و 620 میلیون دلار برای لایسنس غیرانحصاری تکنولوژی پرداخت کرد و شرکت رو با نیروی کار خیلی کمتر و آینده ای نامشخص رها کرد.
Crusoe: در مهر ماه، این تراشه ساز در دور 1.4 میلیارد دلاری (Series E) شرکت کرد که ارزش این توسعه دهنده دیتاسنتر هوش مصنوعی رو به 10 میلیارد دلار رسوند. انویدیا اولین بار در اواخر 1403 در دور Series D از این شرکت حمایت کرده بود. Crusoe یک شریک زیرساختی کلیدی برای پروژه «Stargate» هست که پردیس های دیتاسنتر عظیمی در تگزاس و وایومینگ می سازه تا به اوراکل اجاره داده بشه و قدرت پردازشی پروژه های OpenAI رو تامین کنه.
Nscale: بعد از دور 1.1 میلیارد دلاری این استارتاپ در شهریور، انویدیا در مهر ماه در تامین مالی 433 میلیون دلاری SAFE شرکت Nscale مشارکت کرد. این قراردادی هست که سهام آینده رو برای سرمایه گذاران تضمین می کنه. Nscale که در سال 1402 پس از جدا شدن از شرکت استرالیایی استخراج ارز دیجیتال Arkon Energy شکل گرفت، در حال ساخت دیتاسنترهایی در بریتانیا و نروژ برای پروژه Stargate شرکت OpenAI هست.
Wayve: در اردیبهشت 1403، انویدیا در یک دور 1.05 میلیارد دلاری برای این استارتاپ مستقر در بریتانیا که در حال توسعه سیستم های خودآموز برای رانندگی خودکار هست، شرکت کرد. این استارتاپ در شهریور به تک کرانچ گفت که انتظار می ره انویدیا 500 میلیون دلار دیگه هم در Wayve سرمایه گذاری کنه. Wayve در حال تست خودروهای خودش در بریتانیا و منطقه خلیج سان فرانسیسکو هست.
Figure AI: در شهریور ماه، انویدیا در دور تامین مالی Series C استارتاپ Figure AI به مبلغ بیش از 1 میلیارد دلار شرکت کرد که ارزش این استارتاپ رباتیک انسان نما رو به 39 میلیارد دلار رسوند. این تراشه ساز اولین بار در بهمن 1402، زمانی که شرکت 675 میلیون دلار در دور Series B با ارزش 2.6 میلیارد دلار جذب کرده بود، در Figure سرمایه گذاری کرد.
Scale AI: در اردیبهشت 1403، انویدیا به Accel و بقیه غول های تکنولوژی مثل آمازون و متا پیوست تا 1 میلیارد دلار در Scale AI سرمایه گذاری کنه؛ شرکتی که خدمات برچسب گذاری داده برای آموزش مدل های هوش مصنوعی ارائه می ده. این دور، ارزش شرکت مستقر در سان فرانسیسکو رو به نزدیک 14 میلیارد دلار رسوند. در خرداد ماه، متا 14.3 میلیارد دلار برای 49 درصد از سهام Scale سرمایه گذاری کرد و الکساندر وانگ، هم بنیان گذار و مدیرعامل شرکت رو به همراه چند کارمند کلیدی دیگه جذب کرد.
برترین سرمایه گذاری های هوش مصنوعی ان ویدیا؛ شرکت های چند صد میلیون دلاری
Commonwealth Fusion: این تراشه ساز در دور تامین مالی 863 میلیون دلاری این استارتاپِ انرژیِ همجوشی هسته ای در مرداد ماه شرکت کرد. این قرارداد که سرمایه گذارانی مثل گوگل و Breakthrough Energy Ventures رو هم شامل می شد، ارزش شرکت رو 3 میلیارد دلار برآورد کرد.
Cohere: این تراشه ساز در چندین دور سرمایه گذاری Cohere (تامین کننده مدل های زبانی بزرگ سازمانی) شرکت کرده، از جمله دور 500 میلیون دلاری Series D که در مرداد ماه بسته شد و ارزش Cohere رو به 6.8 میلیارد دلار رسوند. انویدیا اولین بار در سال 1402 از این استارتاپ مستقر در تورنتو حمایت کرده بود.
Perplexity: انویدیا اولین بار در آبان 1402 در Perplexity سرمایه گذاری کرد و در اکثر دورهای بعدی تامین مالی این استارتاپ موتور جستجوی هوش مصنوعی، از جمله دور 500 میلیون دلاری که در آذر 1403 بسته شد، شرکت داشته. این تراشه ساز در دور تامین مالی تیر ماه شرکت هم بود که ارزش Perplexity رو 18 میلیارد دلار تعیین کرد. با این حال، طبق داده های PitchBook، انویدیا در جذب سرمایه 200 میلیون دلاری بعدی در شهریور ماه که ارزش شرکت رو به 20 میلیارد دلار رسوند، شرکت نکرد.
Poolside: در مهر 1403، استارتاپ دستیار کدنویسی هوش مصنوعی Poolside اعلام کرد که 500 میلیون دلار به رهبری Bain Capital Ventures جذب کرده. انویدیا در این دور شرکت داشت که ارزش این استارتاپ رو 3 میلیارد دلار تعیین کرد.
Lambda: شرکت ارائه دهنده ابری هوش مصنوعی Lambda که خدماتی برای آموزش مدل ها ارائه می ده، در بهمن ماه 480 میلیون دلار در دور Series D با ارزش 2.5 میلیارد دلار جذب کرد. این دور به طور مشترک توسط SGW و Andra Capital Lambda رهبری شد و انویدیا، ARK Invest و بقیه هم بهش پیوستن. بخش بزرگی از بیزنس Lambda مربوط به اجاره سرورهای قدرت گرفته از GPUهای انویدیا است.
Black Forest Labs: انویدیا در آذر ماه در دور 300 میلیون دلاری Series B برای این استارتاپ آلمانی که پشت مدل های تولید تصویر «Flux» هست، شرکت کرد. این دور که به طور مشترک توسط Salesforce Ventures و Anjney Midha رهبری شد، ارزش شرکت رو 3.25 میلیارد دلار تعیین کرد.
CoreWeave: اگرچه CoreWeave دیگه یک استارتاپ نیست و به یک شرکت سهامی عام تبدیل شده، اما انویدیا زمانی که هنوز استارتاپ بود، یعنی در فروردین 1402، روی این ارائه دهنده پردازش ابری سرمایه گذاری کرد. اون زمان CoreWeave حدود 221 میلیون دلار جذب کرد. انویدیا همچنان یکی از سهامداران اصلی این شرکت باقی مونده.
Together AI: در بهمن ماه، انویدیا در دور 305 میلیون دلاری Series B این شرکت که زیرساخت های ابری برای ساخت مدل های هوش مصنوعی ارائه می ده، شرکت کرد. این دور ارزش Together AI رو 3.3 میلیارد دلار تعیین کرد و توسط Prosperity7 (یک شرکت سرمایه گذاری عربستانی) و General Catalyst رهبری شد. انویدیا اولین بار در سال 1402 از این شرکت حمایت کرده بود.
Firmus Technologies: در شهریور ماه، شرکت دیتاسنتر مستقر در سنگاپور Firmus Technologies، حدود 330 میلیون دلار استرالیا (تقریبا 215 میلیون دلار) سرمایه با ارزش گذاری 1.85 میلیارد دلار استرالیا (1.2 میلیارد دلار) از سرمایه گذارانی از جمله انویدیا دریافت کرد. Firmus در حال توسعه یک «کارخانه هوش مصنوعی» با مصرف بهینه انرژی در تاسمانی استرالیاست. این استارتاپ در ابتدا تکنولوژی های خنک کننده برای استخراج بیت کوین ارائه می داد.
Uniphore: در مهر ماه، انویدیا به غول های تکنولوژی مثل AMD، Snowflake و Databricks پیوست تا یک دور 260 میلیون دلاری (Series F) رو در این شرکت هوش مصنوعیِ تجاری رهبری کنن. پلتفرم چندوجهی Uniphore به شرکت ها کمک می کنه تا گردش های کاری پیچیده رو خودکار کنن و «نماینده های هوش مصنوعی» رو در بخش های خدمات مشتری، فروش و بازاریابی مستقر کنن.
Sakana AI: در شهریور 1403، انویدیا در این استارتاپ مستقر در ژاپن که مدل های هوش مصنوعی مولد کم هزینه رو با استفاده از مجموعه داده های کوچک آموزش می ده، سرمایه گذاری کرد. این استارتاپ یک دور عظیم Series A به مبلغ حدود 214 میلیون دلار با ارزش 1.5 میلیارد دلار جذب کرد. Sakana در آبان ماه 135 میلیون دلار دیگه با ارزش 2.65 میلیارد دلار جذب کرد، اما انویدیا در اون دور شرکت نکرد.
Nuro: در مرداد ماه، انویدیا در یک دور تامین مالی 203 میلیون دلاری برای استارتاپ تحویل کالای خودران شرکت کرد. این قرارداد ارزش Nuro رو 6 میلیارد دلار تعیین کرد که کاهش چشمگیر 30 درصدی نسبت به اوج ارزش 8.6 میلیارد دلاریش در سال 1400 داشت.
Imbue: این آزمایشگاه تحقیقاتی هوش مصنوعی که ادعا می کنه در حال توسعه سیستم هایی با قابلیت استدلال و کدنویسی هست، در شهریور 1402 مبلغ 200 میلیون دلار از سرمایه گذارانی مثل انویدیا، Astera Institute و کایل ووگت (مدیرعامل سابق Cruise) جذب کرد.
Waabi: در خرداد 1403، این استارتاپ کامیون های خودران یک دور 200 میلیون دلاری (Series B) به رهبری سرمایه گذاران قبلیش یعنی Uber و Khosla Ventures جذب کرد. سایر سرمایه گذاران شامل انویدیا، Volvo Group Venture Capital و Porsche Automobil Holding SE بودن.
در مجموع، این موارد نشان دهنده دامنه وسیع برترین سرمایه گذاری های هوش مصنوعی ان ویدیا در استارتاپ های نوآور هستند.
قراردادهای بالای 100 میلیون دلار
Ayar Labs: در آذر 1403، انویدیا در دور 155 میلیون دلاری Ayar Labs سرمایه گذاری کرد؛ شرکتی که در حال توسعه اتصالات نوری برای بهبود محاسبات هوش مصنوعی و بهره وری انرژی هست. این سومین بار بود که انویدیا از این استارتاپ حمایت می کرد. این سرمایه گذاری، بار دیگر اهمیت Ayar Labs را در لیست برترین سرمایه گذاری های هوش مصنوعی ان ویدیا برجسته می سازد.
Kore.ai: این استارتاپ که چت بات های هوش مصنوعیِ متمرکز بر بیزنس رو توسعه می ده، در آذر 1402 حدود 150 میلیون دلار جذب کرد. علاوه بر انویدیا، سرمایه گذارانی مثل FTV Capital، Vistara Growth و Sweetwater Private Equity هم در این دور حضور داشتن.
Sandbox AQ: در فروردین ماه، انویدیا به همراه گوگل، BNP Paribas و بقیه، 150 میلیون دلار در Sandbox AQ سرمایه گذاری کرد؛ استارتاپی که مدل های کمی بزرگ (LQMs) رو برای تحلیل های عددی پیچیده و محاسبات آماری توسعه می ده. این سرمایه گذاری دور Series E شرکت رو به 450 میلیون دلار و ارزش شرکت رو به 5.75 میلیارد دلار رسوند.
Hippocratic AI: این استارتاپ که در حال توسعه مدل های زبانی بزرگ برای حوزه سلامت هست، در دی ماه اعلام کرد که 141 میلیون دلار در دور Series B با ارزش 1.64 میلیارد دلار به رهبری Kleiner Perkins جذب کرده. انویدیا در کنار سرمایه گذاران قبلی مثل Andreessen Horowitz و General Catalyst در این دور شرکت کرد. این شرکت ادعا می کنه که راهکارهای هوش مصنوعیش می تونن وظایف غیرتشخیصی مربوط به بیمار مثل مراحل قبل از عمل، نظارت از راه دور بر بیمار و آماده سازی نوبت رو انجام بدن که در نهایت به بهبود کارایی بیمارستان ها و کاهش تاخیر اتاق عمل کمک شایانی می کند. Hippocratic در آبان ماه 126 میلیون دلار دیگه با ارزش 3.5 میلیارد دلار جذب کرد، اما انویدیا در اون دور مشارکت نداشت.
Weka: در اردیبهشت 1403، انویدیا در یک دور 140 میلیون دلاری برای پلتفرم مدیریت داده بومیِ هوش مصنوعی Weka سرمایه گذاری کرد. این دور ارزش این شرکتِ سیلیکون ولی رو 1.6 میلیارد دلار برآورد کرد.
Runway: طبق داده های PitchBook، در فروردین ماه انویدیا در دور 308 میلیون دلاری Runway شرکت کرد که توسط General Atlantic رهبری شد و ارزش این استارتاپ توسعه دهنده مدل های هوش مصنوعی مولد برای تولید رسانه رو 3.55 میلیارد دلار تعیین کرد. این غول تراشه ساز از سال 1402 سرمایه گذار این شرکت بوده.
Bright Machines: در خرداد 1403، انویدیا در دور 126 میلیون دلاری Series C شرکت Bright Machines که یک استارتاپ رباتیک هوشمند و نرم افزارهای مبتنی بر هوش مصنوعی هست، مشارکت کرد.
Enfabrica: در شهریور 1402، انویدیا در دور 125 میلیون دلاری Series B شرکت Enfabrica، طراح تراشه های شبکه، سرمایه گذاری کرد. این استارتاپ 115 میلیون دلار دیگه در آبان 1403 جذب کرد، اما انویدیا در اون شرکت نکرد. در شهریور ماه، گزارش شد که انویدیا بیش از 900 میلیون دلار برای استخدام مدیرعامل و کارکنان Enfabrica و لایسنس تکنولوژیش هزینه کرده که در قالب یک قرارداد «استخدام-خرید» (acquihire) طراحی شده بود.
Reka AI: در تیر ماه، آزمایشگاه تحقیقاتی هوش مصنوعی Reka مبلغ 110 میلیون دلار در دوری جذب کرد که شامل Snowflake و انویدیا می شد. طبق گزارش بلومبرگ، این قرارداد ارزش استارتاپ رو سه برابر کرد و به بالای 1 میلیارد دلار رسوند.
انویدیا با این حجم گسترده از فعالیت های مالی، تنها به عنوان یک فروشنده سخت افزار عمل نمی کند، بلکه در حال مهندسی آینده ای است که در آن زیرساخت های نرم افزاری و مدل های پیشرفته هوش مصنوعی به طور کامل با تکنولوژی های این شرکت گره خورده اند. این رویکرد استراتژیک تضمین می کند که انویدیا در مرکز هر تحول دیجیتالی در سال های پیش رو باقی بماند.
